Совет директоров Alstom рекомендует принять предложение General Electric

20 июня 2014 года совет директоров Alstom получил обновленное предложение компании General Electric (GE) о приобретении энергетических и электросетевого бизнеса Alstom. Кроме того, 20 июня 2014 года было получено пересмотренное предложение от компаний Siemens и Mitsubishi Heavy Industries.

Специальный комитет независимых директоров, назначенных советом директоров 29 апреля 2014 года, под руководством Жана-Мартина Фольца (Jean-Martin Folz) неоднократно анализировал предлагаемые сделки. На основании результатов работы комитета, а также финансовых и юридических консультантов, совет директоров единогласно решил направить рекомендацию по принятию предложения GE.

Директора Alstom выразили свое удовлетворение тем, что результатом продуктивных отношений с правительством Франции стало деловое предложение, которое не только учитывает интересы концерна Alstom и заинтересованных сторон, но также предлагает определенные гарантии по вопросам, вызывающим обеспокоенность у правительства Франции.

ПРЕДЛОЖЕНИЕ GENERAL ELECTRIC

Согласно ранее обнародованному заявлению, GE намеревается приобрести секторы Thermal Power (теплоэнергетика), Renewable Power (возобновляемые источники энергии) и Grid (электросети), а также службу корпоративного и административного управления (Сделка в области энергетики) за фиксированную и неизменную сумму, равную стоимости собственного капитала в размере 12,35 млрд долларов США и стоимости рыночной капитализации предприятия в размере 11,4 млрд евро.

Согласно условиям обновленного предложения, после совершения Сделки в области энергетики Alstom и GE создадут совместные предприятия в секторах Grid и Renewable Power.

В секторе Grid каждой компании будет принадлежать по 50% акций глобального предприятия, объединяющего в себе Alstom Grid и GE Digital Energy. В секторе Renewables каждая компания получит по 50% акций в предприятиях Alstom, специализирующихся на ветропарках морского базирования и гидроэнергетике.

Кроме того, Alstom и GE создадут альянс Global Nuclear and French Steam с участием по схеме 50/50, который будет заниматься производством и обслуживанием оборудования для паровых турбин Arabelle для атомных электростанций, а также оборудования для паровых турбин Alstom и обслуживанием установок во Франции. Кроме того, правительство Франции получит привилегированную акцию, предоставляющую ему право вето и прочие права на управление вопросами, связанными с безопасностью и технологиями атомных электростанций во Франции.

Объем капиталовложений Alstom в указанные энергетические альянсы составит примерно 2,5 млрд евро при условии безналичной работы этих компаний и отсутствия у них задолженности. Условия работы указанных альянсов будут регулироваться обычными акционерными соглашениями с предоставлением стандартных прав в области управления и ликвидности.

Наконец, GE предлагает создать глобальный альянс, в рамках которого GE продаст Alstom 100% своего бизнеса в области транспортной сигнализации, объем продаж которого в 2013 году составил примерно 500 млн долларов США и штат которого насчитывает 1200 работников. Кроме того, компании планируют подписать ряд соглашений о сотрудничестве, включая соглашение об обслуживании локомотивов GE за пределами Соединенных Штатов Америки, НИОКР, подборе поставщиков, производстве и коммерческой поддержке на территории Соединенных Штатов Америки.

Специальный комитет независимых директоров проанализировал сделки, предлагаемые компанией GE, с привлечением финансовых и юридических консультантов. Финансовый эксперт, назначенный с целью консультирования совета директоров, пришел к выводу о том, что финансовое возмещение, предложенное Alstom компанией GE, является справедливым с финансовой точки зрения. Юридический консультант, назначенный с целью консультирования совета директоров, пришел к выводу о том, что предложение GE представляется выгодным для компании с юридической точки зрения, особенно учитывая тот факт, что оно предусматривает фиксированную окончательную цену покупки, не требует никаких заверений и гарантий и, принимая во внимание изменения, предлагаемые компанией GE, надлежащим образом устраняет поводы для беспокойства со стороны правительства Франции. Совет директоров единогласно признал стратегические и промышленные преимущества указанного предложения, принял решение о выдаче рекомендации по принятию данного предложения и поручил г-ну Патрику Крону, генеральному директору Alstom, приступить к следующему этапу – информированию и консультациям с компетентными рабочими комитетами, ходящими в концерн Alstom.

ПРЕДЛОЖЕНИЕ SIEMENS И MITSUBISHI HEAVY INDUSTRIES

Далее, совет директоров при содействии специального комитета и его юридических и финансовых консультантов рассмотрел предложение, представленное комитету компаниями Siemens и Mitsubishi Heavy Industries 16 июня 2014 года, и обновленное предложение, полученное 20 июня 2014 года.

Согласно условиям обновленного предложения, Siemens намеревается приобрести газовый бизнес Alstom за вознаграждение, равное 4,3 млрд евро, что на 400 млн евро больше, чем было указано в первоначальном предложении. MHI планирует приобрести 40% долю в акционерном капитале объединенного предприятия Alstom в области паровой энергетики, электросетей и гидроэнергетики в рамках одной головной компании за вознаграждение, составляющее 3,9 млрд евро. Кроме того, Siemens предлагает создать с Alstom совместное предприятие по схеме 50/50, специализирующееся на сигнализации и инфраструктуре для рельсового транспорта.

По результатам анализа совет директоров единогласно заключил, что это предложение не учитывает в полной мере интересов концерна Alstom и заинтересованных сторон.

ДАЛЬНЕЙШИЕ ДЕЙСТВИЯ

Сделка с GE будет завершена после консультации с рабочим комитетом на условиях контроля за слиянием и получения разрешений и согласований регулирующих органов, включая разрешения Франции на зарубежные инвестиции. Согласно регламенту AFEP-Medef (Французской Ассоциации частных предприятий – Движения предприятий Франции), сделка направляется акционерам на окончательное утверждение.

В случае утверждения и реализации указанного предложения концерн Alstom сосредоточит усилия на работе сектора транспорта, находящегося в его полной собственности, и энергетических альянсов с GE. Средства, вырученные от указанной сделки, Alstom направит на укрепление позиций сектора транспорта, инвестиции в энергетические альянсы, погашение задолженности и выплату денежного дохода акционерам.

Патрик Крон, председатель правления и генеральный директор Alstom, заявил: «Объединение взаимодополняющих энергетических предприятий Alstom и GE позволит получить в результате более сильную компанию, имеющую все необходимое для обслуживания заказчиков на глобальном уровне и вложения средств в развитие персонала и технологий в долгосрочной перспективе. Концерн Alstom будет связан с этой амбициозной компанией посредством энергетических альянсов. Благодаря приобретению предприятия GE, специализирующегося на сигнализации для рельсового транспорта, и созданию многообещающего альянса с GE в области рельсового транспорта, Alstom Transport - признанный лидер, обладающий обширным портфелем технологий и работающий на международном динамично развивающемся рынке, сможет еще сильнее укрепить свои позиции».

Отдел по работе с прессой:
Вирджини Урден (Virginie Hourdin) / Клэр Био (Claire Biau) – Тел. +33 1 41 49 21 36 / 39 95
virginie.hourdin-bremond@chq.alstom.com; claire.biau@alstom.com

СМИ:
Роберт Амади (Robert Amady) +33 6 72 63 08 91

Отдел по работе с инвесторами:
Делфин Бро (Delphine Brault), Ануш Мкхитарян (Anouch Mkhitarian) – Тел. +33 1 41 49 26 42/25 13
delphine.brault@chq.alstom.com, anouch.mkhitarian@chq.alstom.com